小米YU7低月供背后的融资租赁陷阱解读

今天在盯车市数据时注意到，小米汽车刚更新了YU7的金融方案——首付9.99万元起，月供1931元。这个月供水平，在目前的新能源市场里确实挺“温柔”，不少想入手车的用户可能都觉得能接受。

先对比一下行业惯例。国内最早推出7年低息车贷的是特斯拉，而且到现在，7年利率最低的还是它，没有国产品牌能拿出低于特斯拉的7年银行贷方案。更关键的是，特斯拉的7年是实打实的银行低息贷款；大部分国产厂商，包括这次的小米YU7，走的都是融资租赁。

我随手查了一下小米汽车APP，72期（6年）和84期（7年）都由上海小米金融租赁、上海畅途融资租赁提供。这两家公司名字就说明了——YU7的7年分期是融资租赁，不是银行车贷。

这两种方式的差别，其实在用过车贷的人眼里一目了然

- 银行车贷车抵押给银行，但产权是你的。风险低，后续卖车也方便，只要提前结清贷款（有的还免手续费，买车分期时就能谈好）。比如小米的3年零息方案就是这种，利息0，持有安全。我个人也更倾向这个——3年压力小，同时保值率相对高。

- 融资租赁整个租期车是金融公司的，你只有使用权，产权证（大绿本）在对方手上。期间如果改色、装充电桩等，需要“借证”，而且很多时候是收费的。租期结束后车辆要过户到你名下，法律上它已经是二手车，残值比新车要低。

另外，租赁中常见额外费用包括GPS费（实时定位）、解压费，保险可能需要按金融公司指定渠道买（很可能贵过自己买），提前退租还有违约金风险。

这样一小米YU7的7年方案虽然月供低到每月1931元，但本质和特斯拉的银行低息不同，后期费用不确定性和保值率风险都高。只有你明确能接受融资租赁的规则，且打算长时间持有，才适合上这类方案。

我个人的建议是——买车尽量根据自己现金流选择安全范围内的方案。如果三年零息月供都压力大，不妨先看看价格更低、配置够用的车型，这样全周期的风险和成本可控性更高。

你在选车金融方案时，更看重的是低月供，还是产权归属的安全感？欢迎聊聊你的选择逻辑。

免责声明本文基于公开已知的企业金融方案作客观分析，不构成购车或金融建议，车辆金融服务存在条件限制和额外费用，请结合自身情况及官方说明谨慎决策。